El presente estudio analiza el proceso de descentralización desarrollado en Nicaragua entre 1987 y 2007, así como su evolución y los factores condicionantes que incidieron en su implementación. Asimismo, examina la ampliación gradual de competencias hacia los municipios, la cual no estuvo acompañada de la correspondiente asignación de recursos para garantizar su adecuado cumplimiento. Con el propósito de corregir este desequilibrio entre las competencias transferidas y los recursos disponibles, se aprobaron las Transferencias Presupuestarias a los Municipios como un mecanismo de fortalecimiento de la gestión municipal. A partir de 2007 se produjo un cambio en las políticas públicas impulsadas por el Gobierno, que también incidió en la gestión de los gobiernos municipales. Estas políticas se orientaron a promover la inclusión, la equidad social y la igualdad de género, con especial énfasis en la reducción de la pobreza, mediante programas impulsados desde el Gobierno central y la delegación de competencias hacia los municipios.